市场零距离 | 黄金陷落区间,何时能突破?欧佩克月报来袭,原油跌势难改?

美国贷款计划停滞,巨资涌入新兴市场ETF;美油痛失40美元关口,英镑大幅回落 ; 欧元或被严重高估,恐跌向1.11。

市场零距离 | 黄金陷落区间,何时能突破?欧佩克月报来袭,原油跌势难改?

全球速览

▎1 美国大众商业贷款计划停滞

美国中小企贷款计划迟迟不能出台,原来是因为出钱的和承担风险的两方吵翻了!据报道,由于美联储和美国财政部意见分歧,导致这项规模达6000亿的大众商业贷款计划停滞。他们主要在贷款条件设置上争持不下,美联储偏向更宽松的门槛,而财政部则认为应当有严格的约束条例。因为一旦贷款出现问题,最终承担损失的是财政部,而早前他们已经拿出了750亿美元来弥补损失了。不管怎么说这种情况也只能双方都做出妥协了。

▎2 A股热潮推动巨资涌入新兴市场ETF

最近中国A股可是了吸引全球的目光,还推动了巨额资金涌入新兴市场ETF。外媒称,在美国上市、投资中国股票和债券的ETF获得了6.8亿美元资金的流入,占流入新兴市场11亿美元的大部分。其中沪深300中国A股ETF领先其它中国ETF,上周更是达到2015年以来最大涨幅。这股A股热潮甚至还能扭转了此前新兴市场ETF资金流出的局面,看来国际对中国市场还是相当看好的。

▎3 穆迪称英国GDP今年萎缩10.1%

不过这边英国可不被看好了。在英国财政部宣布第二阶段救助计划后,国际评级机构穆迪向它发出警告,称英国GDP今年将萎缩10.1%,超过G20国家中的任何一个国家,为G20中最糟。英国财政大臣也说,两个月的时间里英国经济就收缩了25%,将过去18年的增长都消弭殆尽。毕竟除了新冠疫情的影响,英国还有今年下半年脱欧带来的巨大影响。

行情回顾

美指触底反弹。随着美国股市从2月份以来的最高点回落,美元指数也在触及96.27的低点之后反弹,目前美指徘徊在96关口上方。为应对新冠疫情对经济造成的冲击,美国可谓是使出了浑身解数。据悉,美国6月财政预算赤字录得8640亿美元,创纪录新高。不仅如此,白宫经济顾问库德洛表示,新冠疫情第四阶段刺激法案也即将出台。尽管美国为应对疫情付出了很多努力,但是达拉斯联储主席卡普兰表示,今年年底美国经济将萎缩4.5%-5%。至于近期的美国经济表现如何,投资者可以期待即将陆续出炉的美国企业财报和零售数据,以研判对经济前景的谨慎乐观态度是否合理。

美股先涨后跌。接着来看看美股。美股受新冠疫苗研发进展刺激高开高走,不过尾盘急速下挫。其中,标普500指数盘中一度涨至2月25日以来新高,不过最终收跌0.93%。

黄金跌破1800美元关口。黄金方面。黄金自1800美元下方持续上爬,一度触及1813美元的高位。然而,黄金破前高之后缺乏动力,在美盘时段震荡走跌,最终回吐日内大部分涨幅,并且跌破1800美元关口。

白银涨超3%。出乎意料的是,在黄金回吐大部分涨幅的同时,白银持续爬升,日内涨超3%。有分析称,受到疫情的影响,墨西哥、秘鲁等主产国的多个矿区停工减产,对白银供给端造成压力,推动银价上升。另外,7月份才过了三分之一,Comex白银期货交割量就已经创下了历史新高,显示白银市场的投资情绪十分高涨。FXSTREET分析师认为,20美元将是一个重要的心理关口。

欧元震荡上扬。非美货币方面。欧元兑美元震荡上扬,最高触及1.1374,维持上月末以来的升势。美元指数一度回落,同时市场对欧盟复苏基金达成协议的预期提振欧元上涨。不过,如果复苏基金缺乏进展,仍将在未来一周带来一些下行风险。

FXSTREET观点:欧美保持看涨势头。那欧元接下来会怎么运行呢?FXSTREET指出,在4小时图中,欧元兑美元处于看涨的20日移动均线上方。虽然技术指标没有方向性,但是仍然处于积极水平。只要该货币对保持在1.1340至1.1350区域上方,就可以上看1.1390,进而可以看向去年6月创下的高点1.1422。

英镑大幅回落70点。和欧元走强不一样,英镑则大幅回落70点。截至目前,英欧谈判仍未取得实质性进展。市场担心脱欧过渡期结束之后,英国和欧盟的贸易将受到影响,目前很多企业没有对正式脱欧做好准备。

美油痛失40美元关口。最后,来看看油市。美油多头围绕着40美元一线展开激战,但因尾盘跳水,最终痛失这一关口。油价走势低迷,主要源于周日的一则消息。沙特提议八月份将减产规模从970万桶每天下调至770万桶每天。据悉,欧佩克+产油国将在7月15日对此作出最终决定。目前,我们除了要关注欧佩克+的减产动态,还要留意地缘政治危机。首先,以沙特为首的联军在与胡塞武装作战。此外,伊朗国内近期的一系列爆炸事件也值得留意。另外,利比亚内部也是动乱不止。这三大地缘政治风险也在一定程度上左右油价的运行。

▼ 债市方面

隔夜,中国十年期国债收益率涨幅为0.31% ,美国十年期国债收益率下跌了3.98%,美国3个月期国债收益率上涨了11.4%。

▼ 股市方面

美股收盘涨跌不一,标普500指数跌幅为0.94%,纳斯达克指数的跌幅为2.13%,道琼斯指数上涨了0.04%;今天早上,中国股市开盘齐齐下跌,上证综指跌幅为0.24%、创业板指数的跌幅为0.44%,香港恒生指数跌幅为0.42%。

风险预警

欧元 ▎欧元或被严重高估  恐跌向1.11

法国农业信贷银行,新建了欧元兑美元空头仓位,入场点位1.1325,目标1.1105,止损设在1.1525。该行分析师表示,欧元兑美元近期的反弹,已经严重超过该机构模型预测的公允值1.1105。这表明该货币对已经被严重高估,因此法农建立新的空头仓位。虽然该机构看空欧元,但是需要留意,本周欧盟领导人峰会将会欧洲复苏基金,如果各方达成协议,欧元可能走强。反之,如果各方存在严重分歧,欧元可能承压。

加元 ▎轧空风险升温  美加或跌向1.31

摩根士丹利的持仓报告显示,该机构新建了美元兑加元空头仓位,入场点位1.3563,目标1.3100,止损设在1.3900。大摩分析师表示,全面的风险需求将会对美加产生一定的的支撑,因此该货币对有继续走高的空间。但是CFTC数据显示,投资者目前已经大规模布局加元走弱,这就让加元轧空的风险上升,从而打压美元兑加元。总体来看,大摩认为空方力量更胜一筹。

纽元 ▎若新西兰联储扩大宽松  纽元料承压

澳新银行指出,新西兰联储持续放松货币政策,纽元却保持强势。新西兰联储因此面临更严峻的货币政策环境。纽元走强部分反映了疫情相对改善和大宗商品价格坚挺,也反映了最近全球流动性大增。在经济前景黯淡而且面临下行风险的情况下,最佳的货币政策是采取更多行动。尽早采取行动的做法是恰当的,包括扩大量化宽松措施。如果新西兰联储真的快速扩大宽松,纽元有回调的风险。

重点前瞻

待定 欧佩克恐担忧原油需求下行

首先,来关注欧佩克即将公布月度原油市场报告。在6月份,伊朗原油产量大概为190万桶每天,跌至1981年以来的最低水平。欧佩克+6月减产的减产规模也达到1060万桶每天,比减产协议规定的额度还要多出90万桶。而6月全球石油供应下滑240万桶每天,刷新最近九年以来的低点,跌至8690万桶。

接下来,原油产量可能缓慢增加。虽然安哥拉和伊朗将会深入减产,填补之前的减产配额。但是,欧佩克+不会深入减产,减产规模将从970万桶每天降至770万桶。稍早时候,EIA把美国原油产量预期上调到了1163万桶。因此,全球原油产量预期将会增加。

需求方面,IEA在上周公布的报告指出,新冠肺炎病例数不断增加给市场前景蒙上了阴云,使原油需求倾向于下行。因此,该机构预期2020年全球原油需求将下滑790万桶每天。IEA还强调,第二季度全球原油需求同比下滑1640万桶每天。

总的来说,欧佩克月报和IEA月报的基调可能接近,强调原油需求或许大幅下行,油价有承压的风险。

如果欧佩克月报的立场不及预期悲观,那油价有望获得支撑。

20:30 美国6月CPI月率料回暖

今天晚上,美国将会公布6月CPI数据。3月CPI跌至-0.4%,4月进一步下滑到了-0.8%。创下2008年以来的最大跌幅,到了5月,CPI月率回暖到了-0.1%。6月份,该数据可能继续上行。整理6月数据可以发现,ISM非制造业PMI创下今年2月以来新高,商业活动指数录得2011年2月以来新高。服务业PMI也在回暖。6月非农报告依旧靓丽。这么看来,美国6月CPI将继续好转。

当前,市场预期美国6月季调后CPI月率为0.5%,如果公布值大于预期,或利好美元;反之,则利空美元。

如果这个数据大幅好于预期的话,黄金可能跳水,各位还请留意。

周三04:30 API原油库存或将下滑

明天凌晨,API将会公布美国原油库存。上周,市场预期API原油库存会减少340万桶,结果增加了205万桶。随后公布的EIA原油库存增加了565.4万桶。似乎,美国原油库存有上升的风险。

到了本周,市场预期,美国至7月10日当周API原油库存会减少227.5万桶。如果公布值大于预期,油价或将承压;反之,油价可能上涨。

当前,美国疫情确诊病例仍稳步增加,这对原油需求产生不小的威胁,因此需要警惕美国原油库存录得增加。

此外,今天还值得关注的数据有:

待 定 欧佩克+举行联合技术委员会会议。

14:00德国6月CPI月率终值:前值0.6%,预测值0.6%。

14:00英国5月三个月GDP月率:前值-10.4%,预测值-17.5%。

14:00英国5月制造业产出月率:前值-24.3%,预测值8%。

14:00英国5月季调后商品贸易帐:前值-74.9亿英镑,预测值-82亿英镑。

14:00英国5月工业产出月率:前值-20.3%,预测值6%。

17:00德国7月ZEW经济景气指数:前值63.4,预测值60。

17:00欧元区7月ZEW经济景气指数:前值58.6。

17:00欧元区5月工业产出月率:前值-17.1%,预测值14.5%。

18:00美国6月NFIB小型企业信心指数:前值94.4,预测值98。

周三02:00美联储理事布雷纳德发表讲话。

现在加入QQ群或者扫码立即获得:

11200+海量源码指标免费下载!

4500+海量源码EA免费下载!

精品智能交易面板免费下载!

交易大咖1对1问题诊断和指导!

扫码添加微信客服免费领取

相关文章